中小企业创业融资平台在严格引入各主体方后，中小企业发展促进中心。成员担保机构。合作银行及用款企业按照严格的操作步骤进行项目贷款的筛选审批，充分利用各主体方的资源优势，顺利实现中小企业的融资。在融资服务平台运作中，由中小企业发展促进中心专门负责协调项目的各个相关方和整个项目的运营。由于政府和成员担保机构在平台运作中起着最主要的作用，所以整个项目融资中，政府和成员担保机构的合作交流比较频繁。政府依托中小企业发展促进中心主要发挥引导作用和协调对接功能。
成员担保机构则主要发挥其信息平台与担保功能，创新性的运用保证金制度和风险准备金制度实行抱团增信。此外，银行等金融机构也发挥自身的优势参与到平台构建中。
11.1成员担保机构遴选中小企业，上报融资平台
成员担保机构作为平台运作的中坚力量，它的筛选审核由中小企业发展促进中心执行实施。中小企业发展促进中心根据标准化的原则选择管理规范。业绩优良的优质担保机构作为融资平台的成员担保机构。成员担保机构利用自身的地缘优势和信息优势，对有融资需求的中小企业进行考察筛选，组成融资平台的中小企业集合，并上报融资平台进行再审核。
11.1.1创业融资平台对成员担保机构的筛选
在中小企业创业融资平台的构建中，由各级中小企业工作部门筛选推荐，再由中小企业发展促进中心考核确定成员担保机构。成员担保机构一般是管理规范。风险控制能力强。业绩良好的优质担保机构，成员担保机构的选择依据严格的筛选标准，以保证融资平台的顺畅运行。对成员担保机构的筛选遵循以下标准：
——充足的资本资源
对高杠杆经营的担保机构而言，资本是其财务实力最重要的组成部分。
资本分为两部分，一部分为硬资本，主要包括有效净资产。风险准备金和未确认担保收入。硬资本在吸收担保损失方面起着非常重要的作用，也是决定财务实力的最重要的因素。另一部分为软资本，主要包括分期收取的担保收入。再担保。防止资本金损失的协议及其他。软资本对增强财务实力也具有非常重要的价值，但其作为资本资源具有或有性质，即有一定的不确定性。为了反映软资本的影响，用硬资本与软资本的和表示可利用的资本即总资本，以调整后的放大倍数来表示考虑软资本资源后资本充足性。
担保机构长期的财务实力取决于低风险把管理战略看作一个过程，在对成员担保机构的考核中要注重研究担保机构为实现这些目标所采取的具体方法和组织，而不是目标本身。因此，管理层的经验。风险偏好。信息来源与可靠性。健全的决策流程等都将成为战略评价的主要因素。不是孤立地去看待风险，而是把风险与可靠的风险管理和收益结合起来判断担保机构的信用强度。因此并不是担保业务越少，业务范围越窄，信用度就会越高。
在定性分析中，以往的业绩常常成为判断管理战略。计划能否得以顺利实施的有用证据。因此，在融资平台的审核中会把以前年度的计划与执行总结进行对比，分析其中的差异，例如，是计划不可靠，还是执行不力；是环境变化太大，还是风险应对乏术等，这种分析提供了管理层未来计划能否实现的重要线索。在融资平台运作中成员担保机构一般需满足以下条件：实收资本一般要求在5000万元及以上；为中小企业担保服务满3年且代偿率在全省平均水平以下；担保机构已通过信用资信评级，且资信等级在BBB级以上。
——完备的风险管理体制
对担保机构现存的风险组合分析是对现有组合可能面临风险的粗略估计，是风险分析和资本充足性分析的基本依据。对贷款组合分析的要点是估计出代偿损失的分布，这需要知道每一笔贷款的违约概率。违约后的损失率以及这些贷款违约之间的相关性。对担保机构而言，风险管理主要包括信用风险管理。流动性风险管理。市场风险管理和操作风险管理等。风险管理分析着重于担保机构的管理政策。技术。组织架构以及具体执行的有效性。
首先，分析担保机构信用文化和业务增长。关键在于理解管理层管理和控制信用风险的方法以及担保审查及批准的程序，努力了解信用风险控制的各个环节中各部门的设置。职能及内在的激励与制约机制，探索其中可能出现的问题及管理层的应对方法。对管理层信用管理文化的理解不仅要注重当前情景。当前领导的表现，还要注重在其他情景下的表现。除了对单个信用进行审查外，由于担保机构比其他金融机构的经营杠杆要大得多，担保组合的风险配置就更为重要。虽然各担保机构在较长时期不能达到组合风险管理的技术要求，但是仍会考虑公司在此方面做出的努力和虽然粗略但可行的替代方法。其次，由于担保机构处于建设初期，资金尚不允许投资到证券等领域，因此，一般流动性风险不大。但不能排除在监管不力或制度不细致情况下，担保机构可能将一部分资金运用于投资。从其投资策略。技术。组织以及投资质量等几方面来分析可能遇到的流动性问题及其对代偿损失及时性的影响。最后，担保机构一般都建立了一套内控制度，防范由于工作失误。诈骗或其他内控制度的不健全可能导致的损失。考察其内控制度的完善性和执行情况。
——健全的再担保体系
再担保通过向担保机构提供有价值的附加资本资源而在担保业务发展中起着非常重要的作用。虽然再担保在中国还没有普遍开展，但从政策规划和发展趋势来看，再担保制度必将成为担保体系中不可缺少的组成部分。
使用再担保对担保机构的最终作用在于管理组合风险暴露和缓减资本损失。为了反映再担保的作用，将根据再担保折扣来调整担保余额，即净风险暴露来反映担保机构本身承担的风险量。这里，再担保折扣主要取决于再担保机构的财务实力。若再担保机构的财务实力强，折扣等于再担保数量，反之，折扣就小于再担保数量。另外，折扣的程度还受再担保机构与担保机构风险组合的相关度。再担保机构的代偿意愿。担保机构向同一再担保机构转移较多风险时再担保机构不及时代偿的风险增大等因素的影响。对于担保机构来讲，用于代偿损失的资本资源的质量和充足性是其财务实力的关键因素。它涉及对担保合同风险。损失弥补能力。担保组合质量以及各种形式资本资源等的深入分析和评价。
11.1.2成员担保机构对中小企业的筛选
中小企业创业融资平台运作中，成员担保机构对中小企业的筛选采取标准化操作，筛选的标准由成员担保机构根据自身掌握的企业信息确定，并要求体现国家的产业升级和结构调整的要求，依据中小企业特色的信用评级体系，更好结合中小企业自身的特点，实现宏观层面和微观层面利益结合。成员担保机构遍布全省各地，对当地中小企业的经营状况有相对全面准确的判断，通过对企业的实地考察，以及利用税收。同行竞争企业。上下游企业。企业主管部门等各种渠道获取企业信息，并以此作为筛选中小企业融资项目的依据。成员担保机构在中小企业的筛选过程中，依据构建的中小企业信用评价体系对各个企业的风险状况。信用等级程度。所处行业性质以及预期未来收益等各方面进行综合评定，确定各个企业的融资额度。成员担保机构对中小企业的筛选标准要根据国家对于中小企业发展的指导思想，即“选择重点，规范操作，总结经验，稳步推进”与“支持发展与防范风险相结合；政府扶持与市场操作相结合；开展担保与提高信用相结合”的三个原则要求，结合申请企业的实际情况对中小企业进行筛选。其选择标准的确定应遵循一般确定选择标准所要遵循的全面。可行和科学的原则。这种标准的设立一方面保证了企业可以根据自身的发展和经营状况获得所需要的资金，另一方面实现了融资过程中风险与收益相结合的原则。
◆中小企业自身标准
中小企业创业融资平台作为中小企业融资方式的一种创新，是帮助那些由于缺乏固定资产抵押而无法从银行融资的中小企业。因此成员担保机构在选择用款企业时应该立足于自己的服务对象，把能够凭借自身实力从银行融资的企业排除在外。企业按照规模的大小，可以分为大企业和中小企业，大企业由于能够提供合乎要求的抵押品，可以直接获得银行的资金。
因此，大企业显然不是融资平台下的目标企业。在中小企业中，有些企业的资产利润率高于银行的贷款利率，且能够提供符合银行要求的固定资产抵押品，从而能够获得银行融资。同样，这部分中小企业也不是该平台的目标企业。成员担保机构对目标企业的筛选标准要依据中小企业的融资申请，并考虑申请企业在其行业中的地位和特点，对确有发展潜力并符合国家政策，但存在融资困难的中小企业进行选择，形成融资平台的目标企业。
◆国家政策标准
按照这个标准，成员担保机构筛选推荐的目标企业应该是符合国家和地区产业政策的企业。目标企业的主要产品应符合国家产业政策，顺应经济结构调整方向。目前，国家产业政策鼓励企业提高产品的科技含量；倡导环保；积极发展第三产业，着重扶持“科技型”中小企业。以这些企业为目标企业，金融机构能够获得相应的政策优惠，有利于降低自身的风险。同时，政府扶持的企业，在一定程度上讲，从长远看都是具有后劲的企业。这些企业只是暂时遇到融资困难，但将来及时还贷的可能性较高。成员担保机构需要参照相应的产业政策，以符合政策要求的中小企业为目标企业。中小企业成长贷款融资平台运作下目标企业的选择可初步定位为：技术含量高。
产品适销对路。有发展前景。有盈利能力。有利于增加就业机会或暂时处于困境，但有发展潜力的中小企业。
◆中小企业信用评价体系标准
成员担保机构选择信用程度高的企业作为融资对象，以此减少违约风险：通过企业信用评价，担保机构和金融机构还可以提前得知企业信用风险，对即将来临的信用风险及早采取预防措施，避免发生更大的损失。企业信用评价较高，则企业经营管理水平得到了肯定，在获得融资的同时也要接受金融机构的信用监督，信用监督将促进企业管理水平的进一步提高。若企业信用评价较低，则表明企业在经营管理上仍存在较大问题，在企业未来努力创造条件提高信用的同时，也将提高企业的经营管理水平。因此，信用评价将促进企业经营管理水平的提高，而企业尤其是融资企业经营管理水平的提高，最终将降低企业信用风险，为融资平台创造良好的运行环境。成员担保机构完成对中小企业的筛选后，形成初评报告并上报融资平台，由平台风险评估决策委员会对中小企业融资项目进行评估。
11.2风险评估决策委员会评估企业，
上报贷款银行审批
中小企业发展促进中心是平台的核心载体，而风险评估决策委员会是平台中心的下设机构，它由中心负责人和平台成员担保机构负责人组成，中心负责人的参与保证了企业项目贷款的政府导向性，中心负责人对项目的审议体现了政府意图和产业升级政策，该参与主体实现了融资平台的政府作用；成员担保机构负责人的参与保证了对企业项目贷款的风险控制，利用担保机构的专业优势和信息优势筛选业绩良好。信用等级高的中小企业，该参与主体实现了融资平台的市场作用。
11.2.1创业融资平台项目评估的原则
风险评估决策委员会对项目的审查评估与平常项目评估相比，具有自身独到的特点。在中小企业创业融资平台运作中，风险评估决策委员会既要评估风险项目也要评估用款企业。风险评估决策委员会评估项目以技术和成长性评估为基础，核心技术是企业必不可少的竞争优势，考核企业所处的行业及其市场竞争力，有利于更好地发挥政府财政资金的引导作用及有效地控制贷款风险。
在平台评估过程中既评估投资项目也评估受资企业。投资项目和受资企业是密切相关的，项目投资最终落实到特定的企业，投资项目一般由受资企业直接管理，企业家参与管理，这样，项目成败与否在很大程度上取决于受资企业的经营理念。管理水平。发展潜力和竞争力。因此，投资前，风险评估决策委员会应采取全方位的评估方式，既评估投资项目，又评估风险企业。投资项目评估以技术评估为基础。核心技术是风险企业的一个必不可少的竞争优势，投资项目的技术评估，应侧重评估企业核心技术的先进性。
独特性。竞争性。专利性。拓展性和经济性。项目投资是一种权益投资行为，追求的不是受资企业的控制权，因此项目投资评估注重风险项目的获利能力。风险投资退出机制和退出方式。注重分析投资项目存在的风险，包括技术风险。管理风险。市场风险。财务风险。道德风险等，以及降低和回避风险的方法。融资平台下对企业和项目的评估还要体现国家的产业政策和发展战略，支持能够实现产业升级和结构调整的项目的审批。风险评估决策委员会在再评估企业和项目时应遵循以下原则：
1.投资项目评估必须真实。全面。客观地反映项目的全貌，去粗取精，去伪存真
这就要求评估人员必须站在国家和全局的高度，客观地。科学地。公正地进行评估，并要对项目评估的可靠性。准确性负责。客观性要求评估人员对项目可行性研究报告进行客观的分析，讲究实事求是，搞好调查研究，不能主观地。仓促地下结论。科学性就是要求评估人员采用科学的评估方法和计算公式来评估每一项内容，计算每一个数据，使评估结论准确可靠。公正性就是要求评估人员站在国家和全局的角度上对项目进行评估，真实地反映项目的本来面目。
